首页
外语
计算机
考研
公务员
职业资格
财经
工程
司法
医学
专升本
自考
实用职业技能
登录
财经
假设ABC公司的股票现在的市价为60元。有1股以该股票为标的资产的看涨期权,执行价格为62元,到期时间是6个月。6个月以后股价有两种可能:上升33.33%,或者下降25%。无风险报酬率为每年4%,则利用复制原理确定期权价格时,要求确定下列指标: 借款额;
假设ABC公司的股票现在的市价为60元。有1股以该股票为标的资产的看涨期权,执行价格为62元,到期时间是6个月。6个月以后股价有两种可能:上升33.33%,或者下降25%。无风险报酬率为每年4%,则利用复制原理确定期权价格时,要求确定下列指标: 借款额;
admin
2016-06-17
73
问题
假设ABC公司的股票现在的市价为60元。有1股以该股票为标的资产的看涨期权,执行价格为62元,到期时间是6个月。6个月以后股价有两种可能:上升33.33%,或者下降25%。无风险报酬率为每年4%,则利用复制原理确定期权价格时,要求确定下列指标:
借款额;
选项
答案
借款额=(到期日下行股价×套期保值比率-股价下行时期权到期日价值)/(1+r)=(45×0.5143-0)/(1+4%/2)=22.69(元)。
解析
转载请注明原文地址:https://jikaoti.com/ti/yivQFFFM
本试题收录于:
财务成本管理题库注册会计师分类
0
财务成本管理
注册会计师
相关试题推荐
补偿性余额的约束有助于降低银行贷款风险,但同时也减少了企业实际可动用借款额,提高了借款的实际利率。()
营运资金融资政策,主要是就如何安排临时性流动负债和永久性资产的资金来源而言的。()
下列关于最佳现金持有量存货模式的表述中正确的有()。
某企业目前A产品销售收入为6000万元,总成本为4500万元,其中固定成本为900万元。该企业准备改变目前的信用政策,有甲、乙两个方案可供选用:甲方案给予客户60天信用期限,预计销售收入为7500万元,货款将于第60天收到,其信用成本共计210万元;乙
一种10年期的债券,票面利率为10%;另一种5年期的债券,票面利率亦为10%。两种债券的其他方面没有区别。在市场利率急剧上涨时,前一种债券下跌得更多。()
在下列关于财务管理“引导原则”的说法中,错误的的是( )。
资料:(1)A公司拟开发一种新的绿色食品,项目投资成本为96万元。(2)该产品的市场有较大不确定性,与政府的环保政策、社会的环保意识以及其他环保产品的竞争有关。预期该项目可以产生平均每年10万元的永续现金流量;如果消费需求量较大,经营现金流
债券的价值是发行者按照合同规定从现在至债券到期日所支付的款项的现值,下列因素中,影响债券价值的因素包括()。
长期租赁的主要优势在于能够使租赁双方得到抵税上的好处,而短期租赁的主要优势则在于能够降低承租方的交易成本。( )
以下属于布莱克-斯科尔斯期权定价模型参数的有()。
随机试题
A.真虚假实B.真热假寒C.虚实夹杂D.表热里寒心悸胸闷,气短乏力,心前区刺痛频频发作,舌淡紫脉涩者,此属
急性呼吸衰竭与慢性呼吸衰竭的鉴别,下列哪项正确()。
采用窝沟封闭最适宜的年龄是
哪种不是影响抗原抗体反应的客观因素
胎产式胎儿姿势
A.胃镜检查B.钡餐造影C.腹部CTD.腹部B超E.胃液分析
民主革命时期,毛泽东同志在与党内的主观主义、教条主义作斗争的过程中,提出并科学地阐述了实事求是的思想路线。他说:“‘实事’就是客观存在着的一切事物,‘是’就是客观事物的内部联系,即规律性,‘求’就是我们去研究。”实事求是,要求我们研究和把握事物的内在本质及
下列属于基本风险的是( )。
国务院关于同意将××省××市列为国家历史文化名城的批复××省人民政府:《××省人民政府关于申报××市为国家历史文化名城的请示》(×政〔2013〕12号)_______。现批复如下:一、同意将××市列为国家历史文化名城,同意将××镇列为
对考生文件夹下WORD.DOCX文档中的文字进行编辑、排版和保存,具体要求如下:页面底端(页脚)居中位置插入大写罗马数字页码,起始页码设置为“IV”。
最新回复
(
0
)