某股票当前价格为88.75港元,其看跌期权A的执行价格为110.00港元,权利金为21.50港元,另一股票当前价格为63.95港元,其看跌期权B的执行价格和权利金分别为67.50港元和4.85港元,比较A、B的时间价值,则( )。

admin2022-04-20  20

问题 某股票当前价格为88.75港元,其看跌期权A的执行价格为110.00港元,权利金为21.50港元,另一股票当前价格为63.95港元,其看跌期权B的执行价格和权利金分别为67.50港元和4.85港元,比较A、B的时间价值,则(       )。

选项 A、A小于B
B、A等于B
C、A大于B
D、条件不足,不能确定

答案A

解析 根据公式,时间价值=权利金-内涵价值,看跌期权的内涵价值=执行价格-标的资产价格,可得看跌期权A的时间价值=21.50-(110.00-88.75)=0.25(港元),看跌期权B的时间价值=4.85-(67.50-63.95)=1.3(港元)。通过比较看跌期权A和看跌期权B的时间价值,可知A小于B。
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